La formule
Interpreter le resultat
Considérez le chiffre projeté comme une estimation à scénario unique, non comme une garantie — il suppose que le taux de croissance reste constant chaque année, ce que les portefeuilles réels ne font jamais. Pour vérification : un capital croissant à 5 % pendant 20 ans multiplie le solde de départ par environ 2,65×, donc un capital de 50 000 $ devient environ 132 500 $ rien que par la croissance du solde initial, avant d'ajouter les versements.
Ou cela se complique. Le champ de versement est ajouté une seule fois, au taux annuel, sans composition mensuelle — donc si vous saisissez un montant mensuel (par exemple 500 $), le calculateur ne compte en réalité qu'un seul mois de dépôts pour toute l'année, et non les 6 000 $ réellement versés. Multipliez un montant mensuel par 12 avant de le saisir ici, sinon le capital projeté sera sous-estimé de près de onze mois de versements.
Considérable — dix années supplémentaires à un rendement de 5 % multiplient l'épargne déjà constituée par environ 1,63×, et ajoutent une décennie entière de versements qui ont ensuite leur propre temps pour se composer. Retarder le début est l'une des décisions les plus coûteuses en matière de planification de pension, car les premières années perdues ne peuvent pas être rattrapées plus tard.
Les deux, selon l'unité dans laquelle vous voulez exprimer le résultat. Un chiffre nominal de 7 % donne le capital en monnaie future ; soustrayez l'inflation attendue (généralement estimée autour de 2–2,5 %) pour obtenir un rendement réel d'environ 4,5–5 %, qui montre le capital en pouvoir d'achat d'aujourd'hui.
Comment calculer
Un capital pension croît de deux sources à la fois : le solde déjà constitué qui se compose de lui-même, et les nouveaux versements qui se composent pendant le temps restant après chaque dépôt. Ce calculateur projette les deux à l'avance au même taux de croissance annuel supposé pour donner un chiffre unique à l'âge de la retraite choisi.
Sur de longs horizons, le rendement supposé compte plus qu'il n'y paraît : à 5 %, un solde double environ tous les 14,4 ans (la règle de 72, 72 ÷ 5), tandis qu'à 7 %, il double tous les 10,3 ans. Sur 20 ans à chaque taux, le multiple de croissance passe de 2,65× à 3,87× — un capital 46 % plus élevé en augmentant le rendement supposé de deux points.